核心觀點(diǎn)：

1、客觀因素影響減弱，混凝土發(fā)運(yùn)量小幅增加，混凝土產(chǎn)能利用率長期維持在7%左右，高溫多雨天氣影響，工程進(jìn)度緩慢，8月份混凝土下游需求大概率保持平穩(wěn)過渡狀態(tài)；

2、房建項(xiàng)目資金到位率與混凝土企業(yè)應(yīng)收賬款回款率略有回升，依靠部分項(xiàng)目竣工略微拉上回款率，但現(xiàn)階段混凝土企業(yè)回款情況并未有本質(zhì)性好轉(zhuǎn)；

3、“西南區(qū)域“流動(dòng)性站點(diǎn)”開始涌現(xiàn)，傳統(tǒng)混凝土“以點(diǎn)帶面”的局面難以維持現(xiàn)階段經(jīng)營，新型混凝土供應(yīng)模式正在形成。

一、混凝土產(chǎn)能利用率小幅提升0.17個(gè)百分點(diǎn)

截至8月6日，百年建筑調(diào)研國內(nèi)506家混凝土攪拌站產(chǎn)能利用率為7.15%，周環(huán)比提升0.17個(gè)百分點(diǎn)；年同比下降3.12個(gè)百分點(diǎn)。506家混凝土攪拌站發(fā)運(yùn)量為143.14萬方，周環(huán)比提升2.31%，年同比減少30.44%。區(qū)域方面，七大區(qū)域本周產(chǎn)能利用率環(huán)比提升的區(qū)域?yàn)槿A東、華南、華中、西北地區(qū)；華北、東北、西南地區(qū)產(chǎn)能利用率持續(xù)走弱。受制于高溫、多雨天氣影響，產(chǎn)能利用率持續(xù)低位，本周小幅回升的主要原因在于部分地區(qū)臺風(fēng)、暴雨等客觀因素影響有所減弱，工程進(jìn)度稍有提升，因此產(chǎn)能利用率環(huán)比小幅上升。

二、房建項(xiàng)目資金到位率、混凝土企業(yè)回款率略微提升

跟據(jù)百年建筑網(wǎng)調(diào)研，截至8月6日，樣本建筑工地資金到位率為61.94%，周環(huán)比下降0.11個(gè)百分點(diǎn)。其中，非房建項(xiàng)目資金到位率為64.64%，周環(huán)比下降0.18個(gè)百分點(diǎn)；房建項(xiàng)目資金到位率為46.93%，周環(huán)比上升0.16個(gè)百分點(diǎn)。本期工地資金到位率繼續(xù)下降，竣工項(xiàng)目增加，在手項(xiàng)目減少。近期竣工項(xiàng)目以工業(yè)園、廠房為主，水利配套設(shè)施及廠房項(xiàng)目回款改善，因此帶動(dòng)房建項(xiàng)目資金到位小幅改善，交通類項(xiàng)目回款暫無明顯好轉(zhuǎn)。此外，在手的水利項(xiàng)目近期施工強(qiáng)度提升幅度較大，資金稍有改善跡象。

混凝土方面，混凝土企業(yè)應(yīng)收賬款回款率為38.76%，周環(huán)比略微提升。從省份上看本周廣東、福建兩地混凝土企業(yè)回款率明顯回升，周環(huán)比回升幅度均在1個(gè)百分點(diǎn)以上；北方市場天津、青海、吉林三地混凝土慶企業(yè)應(yīng)收賬款回款率優(yōu)勢下滑。其他區(qū)域基本保持平穩(wěn)，整體波幅均未超過1個(gè)百分點(diǎn)?；炷翍?yīng)收賬款回款率自年后基本保持緩慢下滑趨勢，從各地半年度回款情況來看，半年度回款情況欠佳，目前各地回款大多保持在3-4成之間。

三、重點(diǎn)區(qū)域發(fā)運(yùn)量增速情況

華東地區(qū)發(fā)運(yùn)量環(huán)比提升3.35%。江浙滬市場雨水影響減弱，8月初部分重點(diǎn)項(xiàng)目需求有所恢復(fù)，民用市場和房地產(chǎn)項(xiàng)目需求較差，整體維持在日均500方左右。國企攪拌站整體需求較好，上海市場以重點(diǎn)項(xiàng)目支撐為主，安徽市場以高速、廠房項(xiàng)目需求相對較好，其他項(xiàng)目整體偏弱?；乜钋闆r維持在4層左右。華東地區(qū)平均回款率為38.4%左右，持平全國平均水平。

華南地區(qū)發(fā)運(yùn)量環(huán)比提升4.67%。“兩廣”市場本周發(fā)運(yùn)量均保持提升態(tài)勢。臺風(fēng)過后，整體需求有所增補(bǔ)，并且施工條件改善，但新項(xiàng)目接單量較少，以續(xù)建項(xiàng)目為主。目前華南市場需求集中在機(jī)場、改擴(kuò)建及風(fēng)力發(fā)電類項(xiàng)目上?；乜罘矫妫A南平均回款率38.9%，略高于全國平均水平。

北方地區(qū)，華北發(fā)運(yùn)量環(huán)比降低5.08%。東北環(huán)比降低7.98%。西北提升5.36%。北京市場需求下滑，本地市場以軍工類項(xiàng)目、廠房項(xiàng)目為主。河北市場高溫多雨天氣，工程進(jìn)度放緩，采購量下滑，唐山以道路類項(xiàng)目為主，石家莊城中村改造項(xiàng)目需求有所提升，回款情況維持在5-6成左右。山西高溫多雨天氣，需求進(jìn)度放緩，迎澤大街路面工程項(xiàng)目收尾，部分供應(yīng)量減少，回款4成左右。陜西洪澇災(zāi)害影響減弱，需求有所回升，寶雞市場項(xiàng)目尚未完全恢復(fù)，回款整體相對平穩(wěn)，未見好轉(zhuǎn)，2-3成左右?；乜罘矫?，西北平均回款率為36.8%，低于全國平均水平，東北、華北略高于平均水平。

華中地區(qū)發(fā)運(yùn)量環(huán)比提升15.36%。華中市場臺風(fēng)影響解除，部分地區(qū)需求稍有提升。湖南株洲產(chǎn)業(yè)園項(xiàng)目啟動(dòng)較晚，長沙部分區(qū)域新開工項(xiàng)目較少，以續(xù)建項(xiàng)目為主。整體后期需求支持不足。資金未見起色，長沙以科技產(chǎn)業(yè)園項(xiàng)目需求有所支撐，地鐵延長線項(xiàng)目即將開建。災(zāi)后重建項(xiàng)目為主。回款整體5成左右。目前華中平均回款率為36.5%，低于平均水平2個(gè)百分點(diǎn)左右。

西南地區(qū)發(fā)運(yùn)量環(huán)比降低近2.57%。重慶混凝土出貨量略有下降，主要原因是部分工業(yè)廠房的項(xiàng)目完工，并且新項(xiàng)目開工較少，混凝土用量持續(xù)下降。重慶當(dāng)?shù)刂髁骰炷疗髽I(yè)為拓展業(yè)務(wù)量，開始跟進(jìn)重點(diǎn)工程情況，將固定站改為流動(dòng)站點(diǎn)?；乜罘矫?，平均回款率為40.5%，高于全國平均水平。

下周觀點(diǎn)：

1、跟據(jù)混凝土下周計(jì)劃量來看，預(yù)計(jì)下周混凝土產(chǎn)能利用率將維持在7.59%左右，下周混凝土產(chǎn)能利用率仍將維持在低位。

2、夏季高溫，工程項(xiàng)目進(jìn)度普遍放緩，夜間施工時(shí)間段將會(huì)有所延長，混凝土供應(yīng)端與需求端仍然保持雙弱態(tài)勢。

樣本說明：本輪調(diào)研時(shí)間為7月31日-8月6日期間，樣本總量為506個(gè)混凝土攪拌站，區(qū)域占比：華東23.28%、華中16.43%、華南17.12%、華北21.23%、西南15.1%、西北2.7%、東北4.14%；產(chǎn)能利用率=周產(chǎn)量/周設(shè)計(jì)產(chǎn)能；混凝土企業(yè)正常平均產(chǎn)能利用率維持在30%左右。

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